Co oznacza współczynnik gotówkowy wynoszący 0,5?
Ogólnie rzecz biorąc, wskaźnik gotówki równy lub większy niż 1 wskazuje, że firma posiada wystarczającą ilość środków pieniężnych i ich ekwiwalentów, aby w całości spłacić wszystkie zobowiązania krótkoterminowe. Ogólnie preferowany jest stosunek powyżej 1, natomiastwskaźnik poniżej 0,5 uznawany jest za ryzykowny, gdyż podmiot posiada dwukrotnie większe zadłużenie krótkoterminowe w porównaniu do środków pieniężnych.
Zatem szybki stosunek = (1/2) = 0,5, co oznaczama dość pieniędzy, aby spłacić połowę swoich bieżących zobowiązań. Jeśli porównamy tę liczbę z szybkimi wskaźnikami innych firm, będziemy wiedzieć, jak dobrze wypada na tle innych. Można więc powiedzieć, że im wyższa wartość tego wskaźnika, tym lepiej dla przedsiębiorstwa.
„Dobry” współczynnik prądu różni się w zależności od branży, ale generalnie powinien taki byćmiędzy 1,2 a 2,0. Spółki o wyższych wskaźnikach są zazwyczaj bardziej płynne i dzięki temu lepiej spłacają swoje rachunki, podczas gdy spółki o niższych wskaźnikach rzadziej mają pod ręką wystarczającą ilość gotówki, gdy zajdzie taka potrzeba.
Jeśli jednak wskaźnik jest mniejszy niż jeden, oznacza to, że środki pieniężne i ich ekwiwalenty w spółce nie wystarczą na pokrycie nadchodzących wypływów wydatków, co stwarza potrzebę posiadania łatwo upłynnialnych aktywów (np. zapasów, należności).
Wskaźnik szybkiej spłaty powyżej 1,0 oznacza, że spółka posiada wystarczająco szybkie aktywa, aby pokryć swoje bieżące zobowiązania. Wyższy wskaźnik oznacza, że firma ma większą płynność i elastyczność finansową. Oto krótki przewodnik po proporcjach pozwalający określić, jaki jest dobry stosunek: Mniej niż 1: Niezdrowy.
Wskazuje na to niski wskaźnik płynności, na przykład 0,5spółka nie posiada środków obrotowych wystarczających na pokrycie bieżących zobowiązań. Gdyby te bieżące zobowiązania trzeba było spłacić wcześniej niż oczekiwano, firmy nie byłoby na to stać.
Interpretacja wskaźnika gotówkowego
Chociaż nie ma idealnej figury, stosuneknie mniej niż 0,5 do 1jest zazwyczaj preferowane. Wartość wskaźnika gotówki zapewnia najbardziej ostrożny wgląd w płynność spółki, ponieważ pod uwagę brane są wyłącznie środki pieniężne i ich ekwiwalenty.
Z reguły,wskaźnik bieżącej płynności poniżej 1,00 może wskazywać, że spółka może mieć trudności z wywiązaniem się ze swoich krótkoterminowych zobowiązań, natomiast wskaźniki powyżej 1,00 mogą wskazywać, że spółka jest w stanie terminowo spłacać swoje bieżące zobowiązania.
Odp.: Wyższy wskaźnik gotówki oznacza, że spółka ma do dyspozycji więcej płynnego kapitału i mniej krótkoterminowych zobowiązań wymagających spłaty, natomiast niższy wskaźnik gotówki oznacza, że istnieje większa kwota zobowiązań i mniej środków pieniężnych w kasie jako aktywa. Dlatego,bardziej pożądane jest posiadanie wyższego wskaźnika gotówki niż niższego.
Jeśli szybki współczynnik firmy wynosimniej niż 1oznacza to, że nie posiada wystarczających szybkich aktywów, aby pokryć wszystkie swoje krótkoterminowe zobowiązania. W przypadku zakłóceń w działalności może mieć trudności ze zgromadzeniem środków pieniężnych na spłatę wierzycieli.
Czy 0,2 to dobry współczynnik gotówkowy?
Za idealny współczynnik gotówki uważa się 0,2.
Dobry stosunek ceny do przepływów pieniężnychdowolną liczbę poniżej 10. Niższe wskaźniki pokazują, że akcje są niedowartościowane w porównaniu z przepływami pieniężnymi, co oznacza, że akcje mają większą wartość.
Ogólnie rzecz biorąc, wskaźnik bieżący pokazuje zdolność Twojej firmy do generowania środków pieniężnych w celu spłacenia swoich krótkoterminowych zobowiązań. Spadek tego wskaźnika można przypisać m.inwzrost zadłużenia krótkoterminowego, zmniejszenie aktywów obrotowych lub połączenie obu.
Dla większości branżwskaźnik szybki powyżej jedności może wskazywać, że firma posiada aktywa obrotowe wystarczające do pokrycia swoich bieżących zobowiązań. I odwrotnie, wskaźnik szybkiej spłaty poniżej 1 oznacza, że spółce może brakować wystarczających aktywów płynnych, aby spłacić zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik bieżący spółki na poziomie 0,4wskazuje na niewystarczający stopień płynności, przy czym tylko 0,40 USD aktywów obrotowych dostępnych na pokrycie każdego 1 USD bieżących zobowiązań. Wskaźnik szybkiej spłaty sugeruje jeszcze trudniejszą sytuację płynnościową, przy zaledwie 0,20 dolara płynnych aktywów na każdego dolara bieżących zobowiązań.
Wskaźnik 1 oznacza, że przedsiębiorstwo jest w stanie dokładnie spłacić swoimi aktywami obrotowymi wszystkie swoje zobowiązania bieżące.Wskaźnik mniejszy niż 1 (np. 0,75) oznaczałby, że firma nie jest w stanie regulować swoich bieżących zobowiązań. Wskaźnik większy niż 1 (np. 2,0) oznaczałby, że firma jest w stanie pokryć swoje bieżące rachunki.
Krótko mówiąc, „dobry” wskaźnik płynności toco*kolwiek powyżej 1. Powiedziawszy to, jest mało prawdopodobne, aby współczynnik płynności wynoszący 1 udowodnił, że Twoja firma jest warta inwestycji. Ogólnie rzecz biorąc, wierzyciele i inwestorzy będą szukać księgowego wskaźnika płynności na poziomie około 2 lub 3.
Dobry stosunek prądu wynosi od 1,2 do 2co oznacza, że przedsiębiorstwo posiada 2 razy więcej aktywów obrotowych niż zobowiązań na pokrycie swoich długów. Wskaźnik płynności poniżej 1 oznacza, że spółka nie posiada wystarczającej ilości płynnych aktywów na pokrycie swoich krótkoterminowych zobowiązań.
Wskaźnik ten mierzy siłę finansową przedsiębiorstwa. Ogólnie,2:1traktuje się jako stosunek idealny, ale zależy to od branży. A. Aktywa obrotowe = akcje, dłużnik, gotówka i bank, należności, pożyczki i zaliczki oraz inne aktywa obrotowe.
Wyższe wskaźniki gotówkowe wskazują na mniejsze ryzyko kredytowe i płynności, ale może to wskazywać, jeśli wskaźnik spółki jest zbyt wysokiniewłaściwe zarządzanie lub nieprawidłową alokację kapitału. Podobnie jak w przypadku innych wskaźników płynności, dla zrozumienia wskaźnika płynności najważniejszy jest kontekst.
Co oznacza stosunek prądu 0,50?
Oznacza to, że jeśli bieżący współczynnik wynosi 0,5firma nie jest w stanie pokryć całego swojego bieżącego zadłużenia poprzez sprzedaż wszystkich aktywów obrotowych. Alternatywą jest brak środków na spłatę całego bieżącego zadłużenia.
Podobnie,jeśli firma posiada 10 000 USD (środki pieniężne i ich ekwiwalent) w gotówce i jest winna 5 000 USD (bieżące zobowiązanie) dostawcom, jej wskaźnik gotówki wyniesie 2 (środki pieniężne i ekwiwalent środków pieniężnych/bieżące zobowiązanie). Oznacza to, że spółka ma wystarczającą ilość gotówki, aby dwukrotnie pokryć swoje bezpośrednie zobowiązania, co jest dobrą oznaką stabilności finansowej.
Przykład 2: Spółka posiadająca aktywa obrotowe o wartości 25 000 USD i zobowiązania krótkoterminowe o wartości 100 000 USD ma wskaźnik bieżący równy 0,25 razy (25 000 USD/100 000 USD). Oznacza to, że spółka posiada aktywa obrotowe na spłatę jedynie 25% swoich bieżących zobowiązań.
Definicja współczynnika prądu
Wskaźnik ten porównuje aktywa obrotowe spółki z jej bieżącymi zobowiązaniami, sprawdzając, czy w sposób zrównoważony równoważy ona aktywa, finansowanie i zobowiązania. Zazwyczaj wskaźnik bieżący jest stosowany jako ogólny miernik kondycji finansowej, ponieważ pokazuje zdolność firmy do spłaty długów krótkoterminowych.
Wyniki. Wskazuje liczbę dolarów szybkich aktywów dostępnych na spłatę każdego dolara bieżących zobowiązań. Ogólnie,Quick Ratio wynoszący 1,0 lub więcej uważa się za odpowiedni, aby zapewnić zdolność spółki do regulowania bieżących zobowiązań.
